ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИИ
БЮЛЛЕТЕНЬ
от 11 августа 1995 г. N 30
Часть 1
ИТОГИ ТОРГОВЛИ
ОБЛИГАЦИЯМИ ГОСУДАРСТВЕННОГО РЕСПУБЛИКАНСКОГО
ВНУТРЕННЕГО ЗАЙМА РСФСР 1991 ГОДА ЗА ПЕРИОД
С 7 ПО 10 АВГУСТА 1995 ГОДА
На неделе 7 - 10 августа 1995 года Банком России были установлены следующие котировки на облигации Государственного республиканского внутреннего займа РСФСР 1991 года:
┌────────────────────┬────────────────────┬──────────────────────┐
│ Группа разрядов │ Цена выкупа, │ Цена реализации, │
│ │ % к номиналу │ % к номиналу │
├────────────────────┼────────────────────┼──────────────────────┤
│ "Апрель" │ 39.08 │ 40.38 │
├────────────────────┼────────────────────┼──────────────────────┤
│ "Октябрь" │ 48.62 │ 49.92 │
└────────────────────┴────────────────────┴──────────────────────┘
Объем операций Банка России в млн. руб. по номиналу за указанную неделю составил:
┌────────────┬──────────────┬─────────────┬───────────┬──────────┐
│ Группа │ Объем │ Объем │ Баланс │ Оборот │
│ разрядов │ проданных │ выкупленных │ (продано │ (продано │
│ │ Банком │ у инвесторов│ минус │ плюс │
│ │ России │ облигаций │ выкуплено)│выкуплено)│
│ │ облигаций │(по номиналу)│ │ │
│ │ (по номиналу)│ │ │ │
├────────────┼──────────────┼─────────────┼───────────┼──────────┤
│ "Апрель" │ 0.00 │ 0.60 │ - 0.60 │ 0.60 │
├────────────┼──────────────┼─────────────┼───────────┼──────────┤
│ "Октябрь" │ 0.00 │ 0.00 │ 0.00 │ 0.00 │
├────────────┼──────────────┼─────────────┼───────────┼──────────┤
│ ИТОГО │ 0.00 │ 0.60 │ - 0.60 │ 0.60 │
└────────────┴──────────────┴─────────────┴───────────┴──────────┘
На очередную рабочую неделю (14 - 17 августа) Банк России установил следующие котировки облигаций займа:
┌────────────┬──────────────┬─────────────┬──────────────────────┐
│ Группа │ Цена выкупа, │ Цена │ Доходность к особой │
│ разрядов │ % к номиналу │ реализации, │ неделе, % годовых │
│ │ │ % к номиналу│ │
├────────────┼──────────────┼─────────────┼──────────────────────┤
│ "Апрель" │ 36.08 │ 37.38 │ 120.02 │
├────────────┼──────────────┼─────────────┼──────────────────────┤
│ "Октябрь" │ 47.94 │ 49.24 │ 100.07 │
└────────────┴──────────────┴─────────────┴──────────────────────┘
Часть 2
ИТОГИ ТОРГОВЛИ ГОСУДАРСТВЕННЫМИ
КРАТКОСРОЧНЫМИ ОБЛИГАЦИЯМИ (ГКО) И ОБЛИГАЦИЯМИ
ФЕДЕРАЛЬНОГО ЗАЙМА С ПЕРЕМЕННЫМ КУПОНОМ (ОФЗ) НА
МОСКОВСКОЙ МЕЖБАНКОВСКОЙ ВАЛЮТНОЙ БИРЖЕ (ММВБ)
На неделе с 7 по 10 августа 1995 года торговля ГКО на ММВБ имела при суммарном объеме сделок на вторичном рынке 3 410 млрд. руб. по номиналу следующие параметры:
┌─────────┬─────────┬─────────────────┬────────┬─────────┬───────┐
│ Дата │ Дата │ Цены сделок │ Доход- │ Оборот │ Номер │
│погашения│ торгов │ (% от номинала) │ ность │ (млрд. │выпуска│
│ │ │ │по цене │ руб. │(спра- │
│ │ ├─────┬─────┬─────┤закрытия│ по но- │вочно) │
│ │ │ мин.│макс.│закр.│ (% │ миналу) │ │
│ │ │ │ │ │годовых)│ │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 09.08 │07.08.95 │99.70│99.40│99.70│ 84.5 │ 98.793 │ 22010 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │99.80│99.60│99.80│ 112.5 │ 139.511 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 16.08 │07.08.95 │98.40│97.90│98.80│ 101.5 │ 79.669 │ 21037 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │98.30│98.15│99.72│ 121.4 │ 68.402 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │98.75│97.80│98.80│ 118.5 │ 99.344 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │99.30│98.20│99.30│ 79.2 │ 121.450 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 06.09 │07.08.95 │93.90│93.21│93.95│ 121.6 │ 47.158 │ 21039 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │93.40│93.40│93.90│ 136.8 │ 65.778 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │93.95│93.00│94.20│ 133.9 │ 94.425 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │94.40│94.00│94.40│ 128.1 │ 100.334 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 13.09 │07.08.95 │92.59│91.60│92.59│ 121.5 │ 37.794 │ 22011 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │91.60│90.91│92.49│ 143.0 │ 35.396 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │92.29│91.00│92.29│ 138.0 │ 79.703 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │92.80│91.20│92.90│ 132.0 │ 65.070 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 20.09 │07.08.95 │90.99│88.08│90.99│ 126.4 │ 142.268 │ 21040 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │90.38│90.20│92.49│ 139.0 │ 105.964 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │90.69│89.21│91.03│ 140.6 │ 61.583 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │91.20│90.80│91.90│ 135.5 │ 101.460 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 04.10 │07.08.95 │87.25│86.80│87.25│ 141.5 │ 61.195 │ 21041 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │86.99│86.40│87.32│ 147.3 │ 58.280 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │86.90│70.04│87.20│ 153.9 │ 60.928 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │87.55│87.00│88.98│ 147.9 │ 97.583 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 11.10 │07.08.95 │85.35│83.03│85.35│ 148.3 │ 46.320 │ 22012 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │85.35│85.21│85.55│ 150.6 │ 90.856 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │85.50│84.30│86.66│ 153.6 │ 58.710 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │85.95│83.50│86.50│ 150.5 │ 49.046 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 18.10 │07.08.95 │83.91│83.60│83.91│ 149.6 │ 36.475 │ 21042 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │83.70│82.00│84.22│ 154.0 │ 50.902 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │83.72│82.00│83.90│ 158.3 │ 41.370 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │84.45│82.00│84.45│ 152.1 │ 126.435 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 25.10 │07.08.95 │82.54│82.00│82.65│ 150.4 │ 23.580 │ 23001 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │82.70│81.22│82.89│ 150.6 │ 28.427 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │82.18│ 1.00│82.68│ 160.2 │ 59.119 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │82.49│82.22│82.50│ 158.9 │ 38.412 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 01.11 │07.08.95 │80.50│79.93│80.55│ 158.2 │ 189.749 │ 21043 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │81.29│80.51│81.49│ 152.1 │ 286.620 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │80.60│79.90│80.85│ 162.8 │ 80.107 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │81.10│80.71│81.10│ 159.6 │ 57.352 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 08.11 │07.08.95 │79.39│78.85│80.97│ 156.8 │ 54.277 │ 22013 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │80.11│79.10│80.11│ 151.5 │ 68.125 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │79.29│78.05│79.70│ 163.0 │ 60.169 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │79.55│79.15│79.65│ 162.2 │ 52.696 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 13.12 │07.08.95 │72.51│72.51│73.20│ 166.3 │ 21.434 │ 22014 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │08.08.95 │73.40│72.36│73.69│ 160.2 │ 31.454 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │10.08.95 │72.67│68.21│73.02│ 169.0 │ 19.213 │ │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │72.95│72.20│73.00│ 167.9 │ 16.877 │ │
├─────────┼─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┼───────┤
│ 14.02 │10.08.95 │62.10│60.83│62.34│ 182.3 │ 203.414 │ 22015 │
│ ├─────────┼─────┼─────┼─────┼────────┼─────────┤ │
│ │11.08.95 │62.95│62.15│63.48│ 176.7 │ 215.172 │ │
└─────────┴─────────┴─────┴─────┴─────┴────────┴─────────┴───────┘
Торговля ОФЗ имела при суммарном объеме 138,36 млрд. рублей следующие параметры:
┌────────┬─────────┬────────────────────┬────────┬───────┬───────┐
│ Дата │Накоплен-│ Цены облигаций │ Доход- │Оборот │ Номер │
│ торгов │ный доход│ (% от номинала) │ ность │(млрд. │выпуска│
│ │(% от │ │ по цене│ руб. │(спра- │
│ │номинала)├──────┬──────┬──────┤закрытия│по но- │вочно) │
│ │ │ мин. │ макс.│ закр.│ (% │миналу)│ │
│ │ │ │ │ │годовых)│ │ │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┼───────┤
│07.08.95│ 7.82 │ 88.25│ 88.20│ 88.88│ 164.98 │ 7.22 │ 24001 │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┤ │
│08.08.95│ 7.97 │ 88.10│ 87.77│ 88.54│ 167.62 │ 7.86 │ │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┤ │
│10.08.95│ 8.26 │ 87.79│ 86.05│ 87.85│ 173.34 │ 8.03 │ │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┤ │
│11.08.95│ 8.40 │ 88.20│ 88.02│ 88.29│ 171.06 │ 7.64 │ │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┼───────┤
│07.08.95│ 5.74 │ 92.00│ 91.70│ 92.00│ 159.70 │ 30.74 │ 24002 │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┤ │
│08.08.95│ 5.97 │ 90.10│ 90.10│ 92.00│ 171.64 │ 24.30 │ │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┤ │
│10.08.95│ 6.41 │ 89.00│ 63.00│ 90.00│ 178.95 │ 22.43 │ │
├────────┼─────────┼──────┼──────┼──────┼────────┼───────┤ │
│11.08.95│ 6.63 │ 90.00│ 88.75│ 91.00│ 172.40 │ 30.14 │ │
└────────┴─────────┴──────┴──────┴──────┴────────┴───────┴───────┘
Часть 3
НЕКОТОРЫЕ АНАЛИТИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ,
ХАРАКТЕРИЗУЮЩИЕ РЫНОК ГКО И ОФЗ
┌───────────────┬───────────┬────────────┬────────────┬──────────┐
│ │ 07.08.95 │ 08.08.95 │ 10.08.95 │ 11.08.95 │
├───────────────┼───────────┴────────────┴────────────┴──────────┤
│1. Индикаторы │ │
│ (% годовых):│ │
│а) рыночного │ │
│ портфеля <*>│ │
├───────────────┼───────────┬────────────┬────────────┬──────────┤
│общий │ 146.90 │ 150.35 │ 159.43 │ 155.32 │
├───────────────┼───────────┼────────────┼────────────┼──────────┤
│краткосрочный │ 143.37 │ 149.38 │ 156.09 │ 151.92 │
├───────────────┼───────────┼────────────┼────────────┼──────────┤
│среднесрочный │ 159.04 │ 153.63 │ 177.91 │ 173.87 │
├───────────────┼───────────┴────────────┴────────────┴──────────┤
│б) оборота │ │
│ рынка <**> │ │
├───────────────┼───────────┬────────────┬────────────┬──────────┤
│общий │ 147.75 │ 150.71 │ 166.69 │ 160.92 │
├───────────────┼───────────┼────────────┼────────────┼──────────┤
│краткосрочный │ 145.61 │ 149.95 │ 154.80 │ 149.42 │
├───────────────┼───────────┼────────────┼────────────┼──────────┤
│среднесрочный │ 159.94 │ 154.76 │ 181.38 │ 176.24 │
├───────────────┼───────────┴────────────┴────────────┴──────────┤
│2. Коэффициенты│ │
│оборачиваемости│ │
├───────────────┼───────────┬────────────┬────────────┬──────────┤
│общий │ 2.16% │ 2.62% │ 2.31% │ 2.62% │
├───────────────┼───────────┼────────────┼────────────┼──────────┤
│краткосрочный │ 2.30% │ 2.77% │ 1.90% │ 2.22% │
├───────────────┼───────────┼────────────┼────────────┼──────────┤
│среднесрочный │ 1.31% │ 1.72% │ 7.43% │ 7.75% │
└───────────────┴───────────┴────────────┴────────────┴──────────┘
--------------------------------
<*> Рассчитывается как средняя доходность, взвешенная по срокам до погашения для ГКО и до выплаты купона по ОФЗ и объемам в обращении.
<**> Рассчитывается как средняя доходность, взвешенная по срокам до погашения для ГКО или до выплаты купона по ОФЗ и оборотам вторичного рынка.
Часть 4
НЕКОТОРЫЕ МАКРОЭКОНОМИЧЕСКИЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ
РЫНКА ГКО И ОФЗ КАК ГОСУДАРСТВЕННОГО ДОЛГА
┌────────────────┬───────────┬───────────┬───────────┬───────────┐
│ │ 07.08.95 │ 08.08.95 │ 10.08.95 │ 11.08.95 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│ Номинальная │ │ │ │ │
│ стоимость, │ 40 534.01 │ 40 534.01 │ 41 151.12 │ 41 151.12 │
│ млрд. руб. │ │ │ │ │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│в том числе: ГКО│ 38 173.51 │ 38 173.51 │ 38 790.61 │ 38 790.61 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│ ОФЗ│ 2 360.50 │ 2 360.50 │ 2 360.50 │ 2 360.50 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│ Рыночная │ │ │ │ │
│ стоимость, │ │ │ │ │
│ млрд. руб. │ 35 698,10 │ 35 657,28 │ 35 558,53 │ 35 777,92 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│в том числе: ГКО│ 33 409.25 │ 33 389.61 │ 33 299.37 │ 33 497.28 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│ ОФЗ│ 2 288.85 │ 2 267.66 │ 2 259.16 │ 2 280.64 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│ Дюрация, дней │ 72.6 │ 71.5 │ 75.4 │ 74.5 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│в том числе: ГКО│ 53.5 │ 52.4 │ 58.9 │ 58.0 │
├────────────────┼───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│ ОФЗ│ 329.5 │ 327.5 │ 323.9 │ 322.3 │
└────────────────┴───────────┴───────────┴───────────┴───────────┘
Управление ценных бумаг
Банка России
